Bu hikayenin bir versiyonu ... ile ortak yayınlandı. St Louis Post-Dispatch.

2008'te, maaş günü borç verenler Ohio yasama meclisi yüksek maliyetli kredileri yasakladığında büyük bir yenilgiye uğradılar. Aynı yıl, terk ettiklerinde tekrar kaybettiler $ XMUMX milyondan fazla Yasayı geri alma çabasıyla: Halk buna karşı neredeyse bire bir oy kullandı.

Ancak beş yıl sonra, yüzlerce maaş borsası hala Ohio’da faaliyet gösteriyor ve bu oran 700’e yüzde 50'ye yaklaşabilecek yıllık ücretler alıyor.

Endüstrinin esnekliğine sadece bir örnek. Borç verenlerin istenmeyen düzenlemelere maruz kaldıkları eyaletten sonra, yüksek maliyetli kredi vermeye devam etmenin yollarını buldular.

Bazen, Ohio’da olduğu gibi, borç verenler yasada boşluklardan yararlanmışlardır. Ancak, daha sık olarak, üç basamaklı yıllık oranları olan diğer ürünleri dağıtarak bir tür yüksek maliyetli krediyi hedefleyen yasalara tepki gösterdiler.

Elbette, yüksek maliyetli borç verenleri başarıyla yasaklayan devletler var. Bugün Arkansas, reklamların “Nakit!” Diye bağırdığı altı eyaletle çevrili bir ada. ve yüksek maliyetli borç verenler, şerit alışveriş merkezlerini işaretler. Arkansaş 'ın anayasası, banka dışı faiz oranlarını yüzde 17 seviyesinde tutuyor.

Ancak bu sektörde bile, devlet Yüksek Mahkemesi nihayet 2008’te bu kredilerin kullanıldığını ilan edinceye kadar neredeyse on yıl boyunca faaliyet göstermeyi başardı.

Devlete göre çatışmalar çok önemlidir, çünkü yüksek maliyetli borç verenler öncelikle devlet hukuku çerçevesinde işlemektedir. Federal düzeyde, yakın zamanda kurulan Tüketici Finansal Koruma Bürosu bir sözcü, "haksız, aldatıcı veya küfürlü uygulamalar" diyebilir. Ancak kurumun faiz oranlarını kapatması yasaktır.

Ohio'da, borç verenler, çok farklı şirketleri - ipotek borç verenleri ve kredi tamir kuruluşları - düzenleyen yasalardaki boşluklarda maaş kredileri sunmaya devam ediyor. İkincisi, hizmetlerini borçla mücadele eden insanlara götürür, ancak tüketicilerin borçluların borçlarını güçlendirebilecekleri yeni krediler almalarına yardımcı olmak için sınırsız ücret alabilirler.

Bugün, Ohio borç verenler, reformlara göre daha yüksek yıllık ücretleri (örneğin, iki haftalık bir kredi için yaklaşık yüzde 700) borçlandırıyorlar. bir rapor kar amacı gütmeyen Politika Önemlidir Ohio tarafından. Ek olarak, oto kredileri gibi diğer yüksek maliyetli borç verme türleri, kısa süre önce ilk kez devlete taşınmıştır.

Bu yılın başlarında, Ohio Yüksek Mahkemesi, Cashland adındaki maaşlı bir borç veren tarafından ipotek kanununun kullanımına meydan okuyan bir davayı duymayı kabul etti. Ancak mahkeme taktiği yasa dışı olarak yönetse bile, şirketler basit bir şekilde yeni bir boşluk bulabilirler. Son yıllık raporunda, Cashland'ın ana şirketi olan Cash America, davanın kaybedilmesinin sonuçlarına değindi: "Şirket bu yasaya göre kısa vadeli borç vermeye devam edemezse, kısa vadeli borcunu değiştirmek zorunda kalacaktır. Ohio’daki ürün. "

Büyük maaşlı borç verenleri temsil eden ticaret grubu Topluluk Finansal Hizmetler Birliği sözcüsü Amy Cantu, üyelerin "iş yaptıkları her eyalette düzenlenmiş ve lisanslı olduğunu ve yirmi yıldan fazla bir süredir devlet düzenleyicileriyle çalıştığını" söyledi.

"İkinci nesil" ürünler

Düzenleme ile sınırlandırılmadığında, tipik iki haftalık maaş günü kredisi borç verenler için son derece karlı olabilir. Bu karlılığın anahtarı, borç alanların tekrar tekrar kredi kullanmasıdır. Ne zaman CFPB bu yılın başlarında maaş bordrosu kredileri okudukredi ücretlerinin dörtte üçünün, 10 aylık bir dönemde 12 maaş günü kredisinden fazla borç alan borçlulardan geldiğini tespit etti.

Ancak, bu tür bir borç yoğun bir inceleme altına girdiğinden, birçok borç veren, ödemeli borç veren EZCorp'un genel müdürü Paul Rothamel'in "ikinci nesil" ürünleri dediği şeyi geliştirmiştir. 2011'in başlarında, geleneksel iki haftalık maaş günü kredisi, şirketin kredi bakiyesinin yüzde XN'ini oluşturduğunu belirtti. 90,% 2013 altına düştü. Sonunda, muhtemelen yüzde 50'e düşeceğini söyledi.

Ancak, yıllık 300'tan yüzde 700'e kadar değişen yıllık oranlara sahip maaş günü kredileri gibi, yeni ürünler oldukça yüksek bir maliyetle karşılanmaktadır. Örneğin, Cash America, bir kredi kartı gibi çalışan en az dört eyalette - ancak yüzde XN yıllık yüzde oranında bir "kredi limiti" sunuyor. Bir miktar maaş kredisi ödünç alan, borç alanın aracı tarafından güvence altına alınan otomatik unvanlı kredileri benimsemiştir ve genellikle yıllık oranları yüzde 300 civarında taşır..

Bununla birlikte, maaş günü kredilerine en popüler alternatif, "Tüketici Federasyonu'nda finansal hizmetler müdürü Tom Feltner" dedi.

Geçen yıl, Delaware büyük bir maaş ödünç verme reform faturasını geçti. Tüketici savunucuları için, kırılgan borçluları korumak için on yıldan fazla bir çabanın ve çok ihtiyaç duyulan bir önlemin sonucuydu. Fatura, borçluların her yıl alabileceği maaş günü kredi sayısını beş ile sınırladı.

Kâr amacı gütmeyen Delaware Topluluk Yeniden Yapılanma Eylem Konseyi Genel Müdürü Rashmi Rangan, "Muhtemelen buraya ulaşabileceğimizin en iyisiydi" dedi.

Ancak Cash America, bu yılki açıklamasında, "Şirketin yalnızca Delaware'deki kısa vadeli kredi ürününü etkilediğini (ve bu eyalette taksitli kredi ürününü etkilemediğini") ilan etti. Şirket şu anda orada yıllık 398 yüzde oranında yedi aylık taksit kredisi sunuyor.

Borç verenler, ürünlerini şaşırtıcı derecede rahatlıkla adapte edebilirler. Düzenlemenin gevşek olduğu Teksas'ta, borç verenler en son yapılanlara göre, sekiz katından fazla taksit kredisi olan maaş kredisinden fazla borç alıyorlar durum verisi. Yasama meclisinin 2005'te maaş günü borçları üzerine bir dizi kısıtlama getiren bir yasa çıkardığı Illinois ile tersine. 2012 tarafından, eyalette üç basamaklı faiz oranlı taksitli kredi sayısının fazla olması durumunda neredeyse bire üç.

New Mexico'da, bir 2007 kanunu aynı hızlı değişimi tetikledi. QC Holdings'in maaş günü kredisi depoları bu durumu işaret ediyor, ancak yasadan sadece bir yıl sonra, şirket başkanı analistlere, taksitli borçların bu eyalette "maaş günü kredisinin yerini aldığını" söyledi.

New Mexico’nun başsavcısı çöktü, iki borç veren aleyhine dava açtı, mahkeme belgelerinde uzun vadeli ürünlerinin “kararsız” olduğunu iddia etti. Bir kredi Şimdi Nakit Kredilerden erken 2008 taşınan yıllık yüzde 1,147 yüzde oranı; $ 50 ödünç alındıktan sonra müşteri, bir yıl boyunca ödenecek toplam ödemelerde yaklaşık 600 $ borcunu aldı. FastBucks yüklü 650 yüzde yıllık oranı $ 500 kredisi için iki yıldan fazla.

Ürünler temel bir gerçeği yansıtıyor: Düşük gelirli birçok borçlu herhangi bir şartı kabul edecek kadar umutsuz. İçinde yeni bir Pew Charitable Trusts araştırması, 37 maaş kredisi borç alanlarının yüzde biri, bir kredi için herhangi bir fiyat ödeyeceklerini belirtti.

Borçların son derece yüksek oranların ötesinde bir nedenden ötürü akıl almaz olduğu iddia edildi. Çalışanlar borçluları kancada tutmak için ellerinden geleni yaptılar. Bir FastBucks çalışanının ifade ettiği gibi, "Temelde kimsenin parasını ödemesine izin vermiyoruz."

New Mexico genel avukatı tüketici koruma bölümü müdürü Karen Meyers, “Modelin doğasında, krediyi geri ödemenin finansal aracı olmayan insanlara borç vermek tekrarlanıyor” dedi. "Borçlular genellikle başka bir kredi alarak bir borcu öderler. Hedef, insanları süresiz olarak borçta tutmaktır."

In her ikisi de durumlardahakimler, borç verenlerin karmaşık olmayan borçlulara yasadışı yoldan avlandıklarını kabul etti. Nakit Krediler Şimdi ana şirketi karara itiraz etti. Hakim, devletin maaş kredisi yasasını yasa dışı bir şekilde atlattığı için müşterilerine iade edildiğine karar verdikten sonra FastBucks iflas koruması için başvuruda bulundu. Başsavcı ofisi, şirketin 20 milyon dolardan fazla borcu olduğunu tahmin ediyor. Her iki şirket de yorum yapmaktan kaçındı.

Başsavcıların kazandığı zaferlere rağmen, benzer türdeki krediler New Mexico'da hala yaygın olarak bulunmaktadır. Yedi eyalette 280'in üzerinde lokasyona sahip olan Cash Store, burada yıllık yüzde 520 ile yüzde 780 arasında değişen taksit kredisi sunuyor. New Mexico'da ProPublica tarafından gözden geçirilen bir 2012 QC kredisi, yıllık yüzde 425 oranına sahipti.

"Kedi ve Fareyi Oynamak"

Washington, New York ve New Hampshire gibi devletler yüksek maliyetli taksitli kredileri yasaklayan yasalara sahip olduklarında, endüstri bunları değiştirmeye çalıştı.

Washington eyaleti senatosuna bu yılın başlarında getirilen yasa tasarısında, yıllık yüzde 200 oranından daha yüksek bir orana sahip olabilecek "küçük tüketici taksitli kredileri" mümkün kıldı. Maaş günü kredilerine daha düşük maliyetli bir alternatif olarak kabul edilse de, faturanın ana destekçisi Seattle merkezli bir maaş günü borç veren Moneytree idi. Tasarı devlet senatosunu geçti, ancak evde durdu.

2008’te yüksek maliyetli maaş kredisi kredilerini yasaklayan New Hampshire’da vali geçen yıl, yıllık 400 oranının üstünde taksitli kredilere izin verecek bir tasarıyı veto etti. Ancak bu, yüksek maliyetli borç verenlerin ittiği tek fatura değildi: Biri valinin veto ettiği otomatik unvanlı kredilerin yasama organında bir süper üstünlükle geçti. Sonuç olarak, 2012’te New Hampshire, Georgia ve Arizona gibi eyaletlere üç basamaklı faizli maaş kredisini yasaklayan ancak benzer şekilde yapılandırılmış üçlü haneli maaşlı otomatik unvan kredilerine izin veren devletlere katıldı.

Teksas'ın maaş günü kredileri kesinlikle kısıtlayan bir kanunu var. Ancak, kredi verenleri borçlandırmayı tercih ettikleri oranın bir kısmını sınırladığından, on yıldan fazla bir süredir bunu görmezden geldiler. Yasayı küçültmek için önce bankalarla ortak oldular, çünkü federal hükümet tarafından düzenlenen bankalar yasal olarak devlet faiz sınırlarını aşan krediler sunabilirler. Ancak, federal düzenleyiciler 2005’teki uygulamadan mahrum kaldıklarında, borç verenler yeni bir boşluk bulmalıydı.

Tıpkı Ohio’da olduğu gibi, Teksas kredi verenler kendilerini kredi tamir kuruluşları olarak tanımlamaya başladılarTeksas yasalarına göre, dik ücret talep edebilir. Texas şimdi, neredeyse tümü etkin bir şekilde yüksek maliyetli borç veren olan bu tür işletmelerin neredeyse 3,500'ine sahip. Ve endüstri, oranlarını kapatmak için tüm çabalarını başarıyla savaştı.

Borç verenlerin devlet teşkilatı sözleşmesini görünce, Dallas, San Antonio ve Austin gibi bir çok şehir, bir borçlunun kredi alabilmesi sayısını sınırlandırarak maaş günü borç döngüsünü kırmayı amaçlayan yerel düzenlemeleri geçti. Bu yılın başlarında analistlere konuşan EZCorp’tan Roothamel, düzenlemelerin şirketin 90’e yüzde XN oranında Austin ve Dallas’ta karını verdiğini söyledi.

Ancak şirketin üç yönlü bir karşı saldırı planı olduğunu söyledi. Şirket, tuğla ve harç satış noktalarında sunduğu ürünü çimdikledi ve aynı zamanda bu şehirlerdeki müşterilere çevrimiçi kredileri agresif bir şekilde pazarlamaya başladı. Ve sanayi yerel kuralların önünü kaldırmak için ülke çapında bir yasa uyguluyor, dedi, maaşlı şirketler "şehirlerle kedi ve fare oynamayı" bırakabilir.

Şehrin maaş ödünç verme yönetmeliğine 2011'te sponsorluk yapan Dallas konsey üyesi Jerry Allen, endüstrinin verdiği yanıttan şaşırmadığını söyledi. “Ben sadece Dallas, Texas'taki bir yerel halk çocuğuyum” dedi. “Onlara sadece onları yumruklayabildiğim şekilde yumruklayabilirim.”

Yazar hakkında

Ancak siyasi bir bağımsız olan Allen, daha fazla şehri bu çabaya katılmaya ikna etmeyi umduğunu söyledi. Sonunda, şehirlerin eyalet meclisinin elini zorlayacağını umuyor, ancak bir kavga bekliyor: "Teksas, bu millet için çok önemli bir devlet. Bu bir savaş alanı. Masada çok para var." @Paulkiel izleyin